Diferença Entre Negociações Ilegais E Ilícitas Com Base Em Informações Privilegiadas

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Uma pessoa pode ser culpada de abuso de informações privilegiadas ilegais por fornecer uma informação privilegiada a outra pessoa.

Você fez isso - conseguiu o emprego dos sonhos você queria desde a faculdade, e além da janela que você aproveita a cada dia, também é oferecido um pacote de opções de ações que permite comprar ações da empresa por um desconto. Você estará envolvido em mudanças importantes na organização, o que significa que você terá um indicador melhor do que a maioria sobre a saúde financeira da empresa. Agora que você tem motivos para se preocupar, pode se surpreender ao saber da linha tênue que existe entre o uso de informações privilegiadas legais e ilegais.

Visão geral

As regras de informações privilegiadas se destinam a pessoas de dentro da empresa, como gerentes e funcionários, além de qualquer pessoa com acesso a informações não públicas sobre uma empresa de capital aberto. Considerando que os membros internos sabem mais sobre uma empresa do que outros, eles devem seguir um protocolo para negociar ações, de modo que não lucrem injustamente com sua posição. Uma lei de valores mobiliários permite que os funcionários da empresa programem antecipadamente suas operações no mercado de ações, de modo a não dar a impressão de impropriedades. O abuso de informações privilegiadas ilegais ocorre quando alguém usa notícias que outros não têm acesso como um meio de lucrar no mercado de ações, ou quando alguém ajuda um seleto grupo de outras pessoas a fazer negociações favoráveis ​​no mercado de ações a partir do segredo. Negociação ilegal com informações privilegiadas nem sempre é tão em preto e branco, porém

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Você pode estar a par das informações compartilhadas em reuniões privadas ou simplesmente pegar informações sobre o bebedouro no trabalho. Você pode ficar tentado a comprar ou vender ações de sua empresa com base nesse conhecimento ou até mesmo compartilhar as notícias com sua irmã, que pode lucrar com a informação. Se você ou sua irmã lucram com as notícias, você pode estar violando as leis de valores mobiliários. Em 2013, indivíduos que estavam envolvidos em cenários semelhantes foram descobertos por reguladores e não apenas foram forçados a desistir dos lucros que ganharam, mas também a pagar milhares de dólares em multas, de acordo com um artigo de 2013 no "The New York Times". > Social Media

Sua empresa acabou de passar um grande marco e você teve um papel na realização. Você está orgulhoso e quer contar a todos os seus amigos sobre o sucesso em sua página da web de mídia social. Tenha cuidado, no entanto. Isso é exatamente o que Reed Hastings, CEO da Netflix decidiu fazer no verão de 2012, quando, em vez de fazer um anúncio público, compartilhou apenas notícias de um desenvolvimento significativo da empresa com seus amigos no Facebook. O preço das ações subiu 13% logo após a atualização da mídia social. Os reguladores perceberam o incidente e iniciaram uma investigação para determinar se Hastings estava ou não violando a lei.

Consequências

Entre as consequências mais severas do insider trading legal está a perda de lucros que poderiam ter sido auferidos. Por exemplo, executivos da empresa que venderam ações de suas ações nos anos que precederam a subida da Dow Jones Industrial Average para o marco significativo de 14.000 em 2013 perderam milhões de dólares em lucros como resultado, de acordo com um relatório de 2013 da CNBC. As conseqüências para o insider trading ilegal são ainda mais alteradoras da vida. O uso de informações privilegiadas ilegais pode fazer com que os profissionais financeiros percam sua carteira de títulos, o que significa que eles não podem retomar a carreira em serviços financeiros. O uso de informações privilegiadas também pode levar a penalidades criminais. Os participantes de um anel de informações privilegiadas de fundo de hedge de 2011 foram condenados a penas de prisão de um a 11 anos