Os credores analisam quanto de sua hipoteca você pagou em relação ao saldo original do empréstimo.
Os credores compensam o risco de financiar tomadores com o mínimo equidade em sua casa, oferecendo-lhes seguro de hipoteca privada, ou PMI. A cobertura beneficia o seu credor, permitindo-lhe apresentar uma reclamação e obter reembolso se o seu padrão e seu credor não pode vender a casa por dinheiro suficiente para recuperar suas perdas. Seu credor considera o preço de fechamento da sua casa, ou o saldo original do empréstimo, e seu preço de avaliação, ou valor, antes de concordar em cancelar o PMI.
O Básico
O saldo original do empréstimo obtido ao fechar o empréstimo com o PMI seu credor ao considerá-lo para o cancelamento do PMI. Seu emprestador está interessado em quanto capital você ativamente construiu em sua casa pagando abaixo seu saldo de empréstimo. Os credores também podem cancelar a cobertura com base no patrimônio obtido do aumento dos valores dos imóveis, conforme determinado por uma avaliação formal. Como esse é um indicador mais fraco de sua capacidade de pagar a dívida com sucesso, os credores geralmente estão menos dispostos a cancelar o PMI com base unicamente em um novo valor avaliado.
Regras LTV
A relação entre empréstimo e valor, ou LTV, representa a porcentagem do valor avaliado de uma casa que é financiado. Para determinar o LTV, seu credor divide seu saldo de empréstimo pelo valor da sua casa. O LTV é representado como uma porcentagem, em vez de um número decimal. Em geral, você deve reduzir em 20% uma compra, o que resulta em 80% de LTV, ou você deve refinanciar com pelo menos 20% de capital, para evitar o PMI. Da mesma forma, seu credor requer 20% de participação ou mais, além de um bom histórico de pagamento de pelo menos dois anos, para cancelar a cobertura do PMI.
Cancelamento do preço final
Uma lei federal conhecida como Lei de Proteção ao Proprietário estipula que seu credor deve cancelar automaticamente a cobertura do PMI quando você pagar o empréstimo para 78% do saldo original do empréstimo. O credor determina que você tenha atingido o valor de referência de 78% com base no valor do seu empréstimo na origem, em vez do preço de fechamento da casa. Os credores geralmente indicam quando você pode esperar chegar a este ponto em um documento de divulgação de cancelamento do PMI que você assina no fechamento. A lei aplica-se aos mutuários do PMI que obtiveram empréstimos após 29 de julho de 1 .
Cancelamento de Avaliação e Preço
Para convencer seu credor a cancelar seu PMI com base no aumento do valor da sua casa, você precisará de um LTV de 80 por cento do valor avaliado. Um relatório de avaliação compara a sua casa a casas próximas com características semelhantes que foram recentemente vendidas. Dá ao credor uma boa idéia do que pode vender sua casa para se você acabar em execução. O processo de cancelamento, que não é garantido e tem regras que variam de acordo com o credor e as empresas do PMI, envolve o pagamento de uma avaliação do próprio bolso. Dependendo do tipo de avaliação exigida pelo seu credor e seu tipo de propriedade, as avaliações podem custar entre US $ 200 e US $ 600.
