Os investidores referem-se a prazos impressionantes em sua carteira de investimentos como escadas de prédio. Cada degrau da escada de investimentos carrega uma maturidade mais longa. As escadas de construção permitem maior flexibilidade de investimento e podem melhorar seus retornos de investimento. Técnicas para escalonamento de vencimentos por escadas de edifícios são as mesmas em todos os investimentos de prazo fixo, como títulos e certificados de depósito.
Como funciona
Suponha que você queira comprar um investimento, como um CD, e você deseja escalonar os vencimentos. Você poderia comprar cinco CDs para começar sua escada. O primeiro CD teria um prazo de um ano, o segundo terminaria em dois anos e assim por diante. Após um ano, quando o primeiro investimento na escada amadurecer, você reinvestiria o produto em um produto com prazo de vencimento de cinco anos. A escada continua a mesma, já que o investimento inicial de cinco anos está agora a quatro anos da maturidade. O investimento original de quatro anos agora é de três anos a contar da maturidade e assim por diante.
Benefícios
Quando você desconcerta os vencimentos de seus investimentos de renda fixa, permite que você aproveite as mudanças nas condições do mercado, especialmente as taxas de juros mais altas; Em vez de prender todo o seu dinheiro a uma taxa de juros mais baixa, você tem acesso a uma parte dele todos os anos. Claro, isso também funciona ao contrário; as taxas de juros podem cair, deixando você sem outra opção a não ser reinvestir seu dinheiro em um CD de baixa taxa quando seu CD original amadurecer. A criação de escadas de investimento aumenta a liquidez do seu portfólio, pois um ou mais investimentos estão amadurecendo consistentemente em um curto espaço de tempo. Isso lhe dá acesso ao seu dinheiro e flexibilidade para aproveitar uma oportunidade de investimento ou cobrir uma emergência sem ter que liquidar todo o seu portfólio.
Escadas de Bond
Ao construir escadas de títulos com vencimentos impressionantes, a Kiplinger recomenda títulos municipais de alta qualidade e títulos do Tesouro, porque estes oferecem opções abundantes nos mercados, têm baixo risco e estão disponíveis em diferentes períodos de maturidade.
Suponha que você tenha $ 10,000 para investir em títulos. Se você comprar um título com vencimento em cinco anos, estará vinculado à taxa de juros original para a duração do título da dívida. Além disso, quando o bônus de cinco anos amadurecer, você estará sujeito à taxa de juros atual se desejar reinvestir os recursos. No entanto, se você investir $ 2,000 em títulos com vencimento em um ano, $ 2,000 em títulos com vencimento em dois anos, $ 2,000 em títulos com vencimento em três anos, $ 2,000 em bônus com vencimento em quatro anos e $ 2,000 em bônus Com prazo de cinco anos, você terá acesso a parte de seus fundos de investimento a cada ano com a oportunidade de obter melhores resultados.
CD Ladders
Usando a técnica de escada para vencimentos cambaleantes funciona da mesma maneira com certificados de depósito. A maioria dos bancos e instituições financeiras oferece taxas de juros mais altas para CDs com vencimentos mais longos. No entanto, lembre-se de comprar apenas um CD com prazo de vencimento longo, e você não terá condições de aproveitar um aumento nas taxas de juros sem pagar penalidades pela retirada antecipada e pela negação de ganhos. CDs são oferecidos no mercado com uma variedade de vencimentos de um mês a três meses, seis meses, nove meses, um ano e assim por diante. Escolha o que funciona para você e divida os vencimentos em sua escada do CD para atender às suas necessidades financeiras pessoais.
Uma alternativa aos vencimentos desconcertantes é comprar vários CDs com a mesma maturidade. Por exemplo, se você tiver $ 10,000 para investir e o investimento mínimo do banco em um CD de cinco anos for $ 1,000, em vez de comprar um único CD de $ 10,000, poderá comprar dez CDs de $ 1,000. Então, se você precisar liquidar $ 2,000, você só precisa quebrar dois CDs e deixar os outros oito intactos. Suas penalidades serão menores do que se você quebrou um CD de $ 10,000, e o resto do seu dinheiro permanece no CD.
