Cada tipo de investimento tem um requisito de margem inicial diferente
A negociação em margem pode levar as suas estratégias de investimento regulares ao próximo nível. Eles também podem levar suas perdas potenciais para o próximo nível. Trabalhando com alavancagem, eles implicam a tomada de parte do dinheiro para estancar sua reivindicação inicial de seu corretor. Você ainda deve pagar o restante do dinheiro de volta se o seu negócio for à falência, mais juros. A Comissão de Valores Mobiliários e a Autoridade Reguladora da Indústria Financeira, Inc. definem os requisitos de margem, que diferem por segurança e estratégia.
Comece com o requisito de margem mínima. A FINRA e todas as bolsas de valores exigem que você deposite US $ 2.000 ou 100% do preço de compra dos títulos em sua conta antes que seu corretor conceda privilégios de negociação em margem. O depósito mínimo de day traders é de US $ 25.000.
Multiplique o preço de compra dos investimentos em ações pelo requisito de margem inicial padrão de 50%. Se o seu investimento inicial for superior a US $ 4.000, você precisará adicionar ao depósito mínimo de margem. Se você comprar US $ 10 mil da Apple com margem, seu corretor precisará de pelo menos US $ 5 mil em sua conta. Cada corretor pode exigir uma margem mínima mais alta do que as regras do FINRA, e os requisitos exatos serão definidos no contrato de conta de margem.
Invista em opções e você precisará fazer mais cálculos. Os contratos longos (comprados) com mais de 9 meses até a data de exercício exigem uma margem de 75% sobre o valor dos títulos subjacentes. Os contratos de opções de curto prazo (venda) exigem 20% do valor do índice subjacente para índices de patrimônio líquido estreito (setor único) e 15% do valor subjacente para ações de base ampla, como o S & P500; ou Wilshire 5.000. As opções out-of-the-money, que produziriam uma perda se exercidas nos níveis atuais de mercado, exigiriam o custo total do contrato de opção mais 10% do valor atual dos títulos subjacentes.
Verifique com o corretor e troca se você está negociando commodities e futuros. Essas margens são valores específicos em dólares por contrato, em vez de uma porcentagem do preço do contrato futuro ou valor de garantia subjacente. A partir de 2012, os futuros de soja têm uma margem de US $ 5.062 por contrato, enquanto os contratos futuros de ouro são de US $ 9.112 por contrato, embora os valores dos ativos subjacentes flutuem constantemente.
Itens necessários
- Contrato de margem
- Derivativos complicados e estratégias de opções combinando múltiplos puts e calls têm cálculos de margem ainda mais complicados. O CBOE tem uma calculadora de requisitos de margem em seu site para ajudar os investidores a calcular os requisitos iniciais de margem para uma combinação específica de investimentos.
- Esses números são os valores mínimos e os corretores individuais podem ter requisitos iniciais e de margem de manutenção maiores. Ao fazer operações de opções, seu corretor calculará as margens iniciais para você antes de entrar em cada negociação específica.
